2月23日，中央财经委员会第四次会议召开，研究大规模设备更新和消费品以旧换新问题，研究有效降低全社会物流成本问题。会议强调，加快产品更新换代是推动高质量发展的重要举措，要鼓励引导新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新。物流是实体经济的“筋络”，联接生产和消费、内贸和外贸，必须有效降低全社会物流成本，增强产业核心竞争力，提高经济运行效率。
　　
　　笔者认为，报废更新和以旧换新政策对推动2024年汽车消费是重大利好，会带来百万量级以上的乘用车更新增量。
　　
　　结合目前的物流环境和能源成本变化以及天然气供给潜力，笔者认为，通过以旧换新降低物流成本，必然会推动燃气重卡强增长，实现节能减排与降低成本的良好效果。
　　
　　1.中国物流成本处于2018年以来高位
　　
　　中国物流与采购联合会发布的2024年1月中国公路物流运价指数为103.9点。相对于2018年95点的公路物流运价指数，运费成本提升还是很明显的。随着油价、人工成本的上涨，运输公司的运营成本随之增加。为了维持正常运营，运输公司需要提高运费以覆盖成本。此外，运输过程中涉及的过路费、过桥费、保险费等附加费用也会增加运费。
　　
　　2.中国天然气消费逐步稳定
　　
　　国家发展改革委发布的数据显示，2022年，全国天然气表观消费量3663亿立方米，同比下降1.7%。这是中国天然气消费近二十年首次出现负增长。在宏观经济复苏背景下，全国范围内用能需求显著改善。2023年，全国天然气表观消费量3945.3亿立方米，同比增长7.6%。其中5月、6月、8月单月增速达到双位数，全年消费量逐季度快速修复。
　　
　　3.国际天然气价格回落
　　
　　2023年，需求弱势推动全球天然气市场回归基本面，全球天然气市场价格较2022年大幅下跌，处于更为合理的区间。美国亨利中心(HH)、欧洲TTF和亚洲JKM天然气现货价格全年均价分别为2.53美元/MMBtu(百万英热单位)、13.2美元/MMBtu和13.9美元/MMBtu，分别同比下降60.7%、67.5%和59.2%。
　　
　　2023年，全球经济增速延续回落态势，制约了天然气需求的进一步增长，结构性供需失衡的国际天然气市场努力实现再平衡。在供应侧方面，美国持续增产以填补市场空白；在需求侧方面，中国需求重回增长轨道，而欧洲地区需求则大幅下降。
　　
　　2024年，国际政治的不确定性将进一步加剧，世界经济前景也将更趋黯淡。综合预测显示，2024年全球GDP增速将为2.6%，与2023年持平。在国际局势的影响下，天然气市场走势或将更复杂。中国石化石油勘探开发研究院预计2024年全球天然气需求比2023年增长1.5%，LNG需求有望延续增长态势。全球天然气供需格局将平衡并趋于宽松，预计美国亨利中心均价将增长17%，欧洲TTF气价将下降21%，亚洲现货均价将下降38%。
　　
　　4.中国天然气供给将稳定增长
　　
　　回顾整个2023年，在“欧佩克+”屡次宣布减产的消息刺激下，油价先抑后扬，伦敦布伦特原油期货价格曾一度接近每桶90美元高位。但到了年底，情况发生逆转。标普全球大宗商品洞察发布的数据显示，美国2023年四季度的液态烃总产量达到2190万桶/日，其中原油和凝析油产量达到1380万桶/日，均创下全球纪录。与此同时，巴西和加拿大的石油产量也达到历史最高水平。在地缘政治担忧、欧佩克减产和全球遏制通胀的措施引发市场剧烈波动后，2023年国际油价下跌约10%。
　　
　　国家能源局1月9日发布数据显示，2023年，国内油气产量当量超过3.9亿吨，连续7年保持千万吨级快速增长势头，年均增幅达1170万吨油当量，形成新的产量增长高峰期。2023年，天然气产量达2300亿立方米，连续7年保持百亿立方米增产势头。四川、鄂尔多斯、塔里木三大盆地是增产主阵地，2018年以来增产量占全国天然气总增产量的70%。
　　
　　5.天然气重卡降低物流成本效果显著
　　
　　液化气每公斤基本上都是在8元左右，而现在的汽油价格非常高，每公斤的汽油价格已经达到了9元左右。通过数据比较能够证明现在的汽油价格每公斤比液化气的价格高出1元左右。
　　
　　燃料理论上可以节约60%，实际能节约50%左右。每百公里油耗大概与百公里气耗基本相等。比如93号汽油消耗为8升油/百公里，大概气耗也是8立方/百公里(可能还要低一点，根据热值不同)。
　　
　　2023年底的0号柴油，两桶油的零售价约为7.7元/升；车用CNG(压缩天然气)价格一般为3.5元每立方米左右。例如总重49吨的柴油重卡，典型油耗大约为33升/百公里，百公里燃料成本约为254元；同条件下的CNG重卡，气耗35立方米/百公里左右，百公里燃料成本为122.5元。
　　
　　国六柴油车的尿素消耗量约为燃油消耗量的10%，即百公里3.3公斤，常见的可兰素，约30元一桶(10公斤)，每公里成本约1毛钱。全年20万公里，那么CNG重卡每年能省下的尿素成本约2万元。百公里燃料成本差价达到254-122.5=131.5元。按照一辆车一年运营20万公里，一年燃料成本差价≈26.3万元。
　　
　　按照目前的运价，约合0.15每吨/公里，CNG重卡自重多了1吨，这部分需要算到成本里，一年20万公里，大约是3万元。综合来算，CNG重卡多盈利：燃料26.3+尿素2-自重3万-差价10万=15.3万。
　　
　　综合分析，如果未来物流重卡的天然气重卡占比提升，必然会降低物流成本，因此从内外部环境看，天然气重卡替代老旧燃油重卡的降低物流成本效果会很突出。